七匹狼(002029) :未來業績延續穩健增長的確定性較強
維持“強烈推薦”投資評級:公司目前定增已經完成,按攤薄後總股本計算的2012~2014年EPS分別爲1.15元、1.6元和2.04元,當前股價對應下的PE爲24.8倍。慮及公司中檔男裝領軍地位顯著,品牌建設和渠道擴張持續推進,供應鏈效率不斷提升,未來業績延續穩健增長的確定性較強,維持“強烈推薦”投資評級。
風險因素:消費終端持續疲軟或下滑、人才體系建設遲緩或進展不順利。(第一創業證券)