|
||||
21世紀的第一個年頭即將結束,世界經濟在2001年的走勢不容樂觀,『9·11』事件更是給全球經濟造成了巨大損失,而歐元將於明年1月1日正式流通,日本銀行業壞帳已成為『老大難』問題。值歲末之際,讓我們對全球銀行業進行一番大盤點。
2001年美國發生了大規模的經濟滑坡,而全球經濟也因此處在一片蕭條之中,作為經濟動脈的銀行業自然也受到了不小的衝擊。許多銀行的信用等級下降,而受到不良貸款影響的銀行比比皆是,其中亞洲的銀行業的情況最為嚴重。另外南美的銀行業由於受到巴西大旱以及阿根廷金融危機的影響也面臨困境。『9·11』事件更加使世界經濟雪上加霜,全球銀行業的不良資產也會因此而再度增長。不過2001年的全球銀行業也有可喜之處:科學技術的日新月異推動了新的銀行經營形式———網絡銀行的迅猛發展;一些以網上銀行為代表的新型銀行已躋身於世界大銀行之列。有些傳統銀行如花旗銀行、匯豐控股等也紛紛向網上銀行發展。另外,世界范圍的科技進步和金融產業結構調整會促使銀行兼並特別是跨國兼並活動持續進行下去,這又會推動金融市場一體化不斷加強從而促進國際貿易的增長和各國經濟的發展。經濟發展了反過來又會對全球銀行業的發展產生良好的推動作用。
美國
2001年以來,隨著美國國內投資泡沫的破滅、股票市場狂跌、大批網絡公司紛紛的倒閉加之『9·11』恐怖襲擊事件的影響,美國經濟發生了大幅度滑坡。但是,美國的銀行體系並未受到太大的衝擊。根據國際清算銀行的統計數字來看,2001年美國的銀行在國際借貸市場上仍舊表現得最為活躍,並且『9·11』事件也沒有影響美國銀行體系的運作。美國銀行之所以能在經濟蕭條和恐怖襲擊中安然無恙主要是因為:(1)除了極少數的銀行外,美國銀行一般都不擁有企業的股份,所以股票市場的崩潰不會造成銀行資產的大幅縮水。(2)恐怖襲擊事件之後,美聯儲向各大銀行注入了大量資金,既確保了銀行資金的流動性,同時又擴大了銀行的利差。然而,但這並不意味著美國銀行體系是無懈可擊的,其中銀團貸款就是一個隱患。從美國銀行監管機構發布的年度報告看,不良貸款在銀團貸款中的比例在2001年有所上昇。另外由於美國經濟的不景氣,美國企業的貸款違約率在2001年也在持續上昇,這勢必對美國的銀行體系的穩定性帶來衝擊。違約率的上昇導致美國的銀行在2001年不斷地提高貸款『門檻』,而這又導致美國銀行在2001年的信貸水平相比2000年大幅下降。
應該說,美國銀行業在短期內還是穩定良好的,因為近一兩年來,美國銀行間的合並與重組造就了美國現有的堅實有力的銀行體系。銀行的資產實力較以前有了較大提高,資產的平均回報率由1989年的0.5%上昇到2001年1.2%的水平,並且2001年美聯儲多次降低利率,令銀行批發業務的成本大大降低,經營狀況大為提高。但美國銀行業的前途則取決於美國經濟的走勢,相信如果美國經濟持續滑坡的話,美國銀行業將成為首當其衝的受害者。
歐洲
歐洲的銀行業受到『9·11』事件的影響相對美國來說要小得多。歐元將於2002年正式取代歐元區12國的貨幣,進入流通,歐元將進一步推動歐洲金融市場的一體化,這將給歐洲銀行業帶來更大的資金規模效益。與此同時,歐元的正式流通也為歐洲銀行業未來發展帶來了不小的挑戰。
另外,2001年匯豐控股和法國農業信貸銀行經過多次業務重組,加上其國際網絡和各地區業務發展不斷完善,在《銀行家》雜志2001年銀行排行榜上分別位居第五和第六,德意志銀行在通過資產重組和加速拓展海外市場後,今年也擠入第八位。
亞洲
由於亞洲經濟的不景氣,2001年流向亞洲信貸資金比2000年大幅度減少,發達國家銀行原先的信貸資金也紛紛撤離亞洲,唯恐不良資產的產生。到2001年6月份,亞洲已經連續16個月成為資本的淨流出地區。2001年亞太地區銀行業的不良貸款總額已昇至2萬億美元,較1998年上漲了33%。經濟的不景氣導致不良貸款的不斷產生。其中韓國、馬來西亞、泰國和印度尼西亞銀行業陷入了『舊賬剛銷,新賬又添』的惡性循環,其不良貸款的數量較1997年根本沒有減少。在『9·11』事件導致世界經濟加速衰退的背景下,不良資產問題已成為亞洲銀行業的一枚難以排除的『定時炸彈』。
日本經濟的弱勢使得日本銀行業的弊病暴露無疑。日本銀行的壞帳也成為眾矢之的,而日本銀行業的不良貸款更有增多的趨勢,日本已經成為亞洲不良貸款比例最高的國家,為了解決不良貸款的問題,日本銀行業采取了增資和合並的方式以抵御不良貸款的衝擊,所以瑞穗金融集團、東京三菱銀行、櫻花銀行在2001年世界銀行排行中的名次都得到了提昇。
中國
2001年中國銀行業基本保持穩定,發生在美國的『9·11』恐怖襲擊事件並沒有給中國的銀行業帶來多大的影響。股份制試點工作和減少不良貸款仍然是中國銀行業的重中之重。2001年中國采取了將銀行的不良資產『打包』,並拍賣給國際資產管理公司的新舉措。運用風險偏好原理,引入國際資本,合理的轉移債權不失為一種解決不良貸款的好方法。
中國於2001年12月正式加入了WTO,在市場准入和國民待遇方面將更加向境外金融機構開放,許多境外的金融機構已經在招兵買馬,躍躍欲試,准備同中國國內的銀行展開全面競爭。面臨巨大的壓力,2001年四大國有銀行都在積極地進行股份制改革和解決不良貸款的工作,未來的幾年中這兩項工作仍舊是他們的重頭戲。與此同時股份制商業銀行在2001年作出了結盟的抉擇,這也將會是中國中小銀行在未來幾年中的發展趨勢。
2001年,新巴塞爾協議意見征詢稿的意見征詢工作一直在緊鑼密鼓地進行。新協議除了繼續將資本充足率列為主要原則外,還第一次將監管約束和市場約束兩項納入資本框架之中,這反映出世界銀行業已經意識到銀行經營活動中不僅會有信用風險,還會有市場風險,為了有效地防范市場風險和信用風險的聯合作用,必須采取新的監督手段。新協議有其明顯的進步之處,但我們要看到新協議框架的設計主要是以西方發達國家銀行業為標准的。一些國際大銀行在資本充足率的計算方面享有事實上的特權,這樣就更加拉大了中國銀行業同國際大銀行之間的差距。為了在新的游戲規則中生存下來,中國銀行業必須加快體制改革的步伐,不僅要努力提高資本充足率,還要徹底地改革經營模式,以使自己能在國際借貸競爭中佔有一席之地。
請您文明上網、理性發言並遵守相關規定,在註冊後發表評論。 | ||||