|
||||
從某種意義上說,世界基金發展史就是從封閉式基金走向開放式基金的歷史。最早的英國基金和初期的美國基金都是封閉式基金,但作為最早的開放式基金是於1924年3月21日美國波士頓的馬薩諸塞金融服務公司設立的馬薩諸塞投資信托基金(該基金成立時只有5萬美元的資產,在第一年結束時資產膨脹至39·4萬美元,目前其資產已經超過10億美元),從而產生了世界基金發展史上的一次重要革命。由此為契機,開放式基金在1940年後逐步成為世界基金業的主流。
資料表明:1940年,美國開放式基金資產為44·7億美元,封閉式基金資產為61·3億美元,開放式基金資產與封閉式基金資產之比為0·73:1;到1996年,美國開放式基金資產為3·5392萬億美元,封閉式基金資產僅為1285億美元,開放式基金資產與封閉式基金資產之比達到27·54:1。
而在日本,九十年代以前單位型基金(類似於封閉式基金)佔絕大多數,追加型基金(等同於開放式基金)屬於從屬地位;但九十年代後情況發生了根本性變化,追加型基金資產達到單位型基金資產的兩倍左右。
現在,英國、香港、臺灣等國家和地區的投資基金也大都是開放式的,而在美國,開放式基金佔基金總資產的份額目前已高達95%。
請您文明上網、理性發言並遵守相關規定,在註冊後發表評論。 | ||||