季末已至，各大銀行加緊攬儲步伐。

　　不過，《證券日報》記者在調查中發現，今年攬儲不同以往。最大變化在於，銀行未推出較高預期收益率的理財產品，與“送油、送米”等傳統優惠方式也有所不同，部分銀行開始用大額現金券代替常規禮包。其中，新增資產百萬的客戶最高可返8888元現金券。

　　“當前流動性收緊，資產投放力度加大，負債端資金緊張，攬儲壓力較大。各大銀行都在聚焦，通過客戶資金的利率精細化管理，降低負債資金成本。因此，結構性存款和理財產品收益率大幅壓降。”交通銀行研究員、西澤研究院高級研究員鄧宇在接受《證券日報》記者采訪時表示。

　　鄧宇認為，未來銀行應借助金融科技、第三方渠道積極拓展支付結算來源，將場景金融融入存款營銷，加大力度將活期低成本負債引進入行。同時，應加快推進客戶分層分類管理，優化存款資金結構，健全儲蓄、同業、國際和對公等存款利率定價機制。

　　“最土豪銀行”

　　送儲戶現金券8888元

　　《證券日報》記者走訪北京地區多個銀行網點後發現，股份制商業銀行的“吸儲”積極性更高，不少銀行更是直接“砸”出現金券。

　　以一家股份制商業銀行為例，9月底之前，客戶轉入行外資金購買該行指定產品，如果資產規模達到一定要求，就可獲得少則百元、多則近萬元的微信支付通用券。資產規模越大，贈送金額越高，最高可贈送8888元通用券。

　　該銀行的客戶經理告訴《證券日報》記者：“由於今年總行主要側重客戶的金融資產，所以加大‘送禮’力度。以往只是贈送生活用品，今年直接送現金券。”

　　除了“送禮”、返現金券等活動，部分銀行還上調存款利率，以高利息吸引用戶存款。

　　“活動期間，開通E錢包從他行卡轉進1萬元，即可享受上浮1.4倍的存款產品。上浮之後，1年期存款產品的利率為2.1%，2年期的利率為2.94%，3年期的利率為3.85%。普通定期存款產品利率只上浮1.2倍，上浮後的1年期、2年期、3年期的存款產品利率分別為1.8%、2.52%、3.3%。”一家國有大行北京網點的理財經理稱，除了上調存款產品的利率外，目前到櫃臺辦理保本類產品，即可獲一份禮品。由於保本型理財產品和不保本理財產品收益率相差不大，很多客戶更偏好這類保本產品。

　　另外，開戶送禮、資產提昇也是銀行最常見的吸引客戶存錢的手法之一。“對於新開卡客戶以及資產提昇的客戶，均可享受好禮。同時，對於推薦客戶，也給予不同金額的優惠券，推薦人數越多，享受現金券的金額越高，最高可達上千元。”一家股份制銀行的客戶經理向《證券日報》記者介紹稱。

　　亟待拓展吸儲渠道

　　增強資金流動性

　　為了拓寬攬儲渠道，部分銀行借助互聯網金融平臺銷售存款。而互聯網平臺也通過代理銀行存款產品的銷售，豐富平臺的產品線和活躍度。

　　近日，《證券日報》記者對多家互聯網金融銷售平臺進行梳理後發現，一些互聯網金融平臺針對個別產品發放加息券，推出“息上加息”方式，以吸引更多的投資者。還有平臺推出了信用卡券、基金券、新人紅包、支付獎勵金等活動。例如，一家互聯網金融平臺推出一款6個月存款產品，5萬元起存，存款年利率為3.98%，再疊加0.32%的平臺補貼收益率，最高可獲得年化4.3%的存款收益。

　　今年以來，在監管趨嚴、理財收益向淨值化轉型背景下，監管部門出臺多項政策，引導銀行降低負債端成本。

　　為加強存款利率管理，央行近期向各分支機構及主要金融機構印發了《中國人民銀行關於加強存款利率管理的通知》，指導市場利率定價自律機制加強存款利率自律管理，包括將結構性存款保底收益率納入自律管理范圍，強調繼續整改定期存款提前支取靠檔計息等不規范存款產品等。

　　《證券日報》記者了解到，多家銀行定期存款均不再支持靠檔計息，提前支取按照活期存款利率計算。在第三方平臺上，多數中小銀行靠檔計息類“智能存款”也已難覓蹤跡。

　　引起監管部門重視的不只是定期存款產品。2019年10月份，銀保監會發布《關於進一步規范商業銀行結構性存款業務的通知》，對結構性存款的業務開辦資質、監管細則、銷售管理等作出規范，強調“不得發行收益與實際承擔風險不相匹配的結構性存款”。

　　在“高息攬儲”渠道逐步被堵上後，如何拓展吸儲渠道、設計創新產品、增強資金流動性成為銀行亟待解決的難題。

　　民生銀行首席研究員溫彬在接受《證券日報》記者采訪時表示，今年以來銀行理財收益率、結構性存款的利率明顯回落，主要有兩個原因。一是由於市場利率下降，以固收投資為主的理財收益率也下降。二是在央行貨幣政策引導下，今年銀行積極主動地讓利於實體經濟，隨著實際貸款利率下降，銀行也主動下調存款利率。

　　在溫彬看來，銀行如何拓寬負債來源、降低資金成本已經很迫切，在聚焦主業的同時，深耕市場和客戶，為客戶提供更好的金融服務，吸引更多客戶的資金。此外，同業之間要積極發售大額存單，以獲得長期穩定負債。這些措施都有利於中小銀行進一步穩定資金來源，降低資金成本。