算算信用卡免息分期這筆賬

　　近期，多家銀行發布了信用卡分期費率下調的消息。筆者周圍有不少朋友用過信用卡分期還款，大多數人對該業務的體驗是“劃算”，尤其是很多信用卡提供的大額免息分期還款，“減免了利息，就是銀行白借給我們用唄”。然而，“免息”並非“免費”，很多人對該業務的認識存在誤區。

　　所謂信用卡分期還款，是指持卡人使用信用卡進行大額消費時，由銀行向商戶一次性支付持卡人所購商品或服務的消費資金，然後讓持卡人分期向銀行還款並支付手續費的過程。當下比較熱門的信用卡現金分期業務與此類似，也屬於分期業務的一種，由銀行將持卡人信用卡中額度轉換為現金，轉賬到指定借記卡，並分成指定月份期數進行歸還。

　　目前，幾乎所有銀行的信用卡都在主攻分期業務，尤其是信用卡現金分期業務，如招商銀行推出的“e招貸”、浦發銀行的“萬用金”、廣發銀行的“財智金”等均屬此類，貸款額度在5萬元至30萬元不等。

　　銀行信用卡分期業務全面開花，原因有二：一是個人房貸業務受限，銀行加大了消費貸的投放力度；二是這類資產質量和收益都較好。

　　為何在持卡人看來“劃算”的業務，在銀行看來也“收益較好”呢？實際上，消費者選擇免息分期業務，並不代表不需要付出其他費用。筆者調查多家銀行信用卡業務發現，免息分期業務雖然沒有利息，但需要支付一定手續費，並且免息的前提是建立在按時還款的基礎之上。

　　不妨這樣算一筆賬：以貸款10萬元分3期計算，持卡人每月需支付手續費950元，總計2850元；如果把這筆10萬元的貸款分成12期償還，按照0.75%手續費費率計算，每期手續費為750元，總計支付則高達9000元。

　　這兩種分期貸款利率，算下來的年化利率分別為11.4%和9%，已高出一般消費貸利率水平。然而，這還不是真實成本。如果等額分期的話，手續費是按照最初的本金乘以手續費費率來計算，並非按照每月剩餘的貸款額度計算。按照IRR（內部收益率）公式算下來，10萬元貸款分12期償還的實際年化利率達到16.22%。

　　一旦出現逾期，需要支付的利息更高。目前銀行信用卡還款逾期的利率普遍為日息0.05%，名義年化利率為0.05%×365=18.25%。實際上，在信用卡逾期後，有部分銀行的計算方式是按日計算、按月復利的，實際年利率重新計算後為19.56%，而且這個19.56%也還有前提：還款人至少要將最低還款額還掉，不然還會罰息。

　　如此算來，所謂信用卡免息分期，持卡人需要付出的費用並不低，這也難怪分期產品被銀行看做一大創收利器。因此，消費者在選擇分期業務時需要謹慎考慮。

　　另外，對消費者來說，在辦理銀行信用卡時需注意滿額自動分期業務的相關事項。滿額自動分期是指每一個月的賬單消費的情況達到一定的金額標准，銀行就會為用戶開通該業務，將這筆金額當做分期來處理。消費者在辦理信用卡時需謹慎開通該項業務，避免未來增加額外費用。